नई दिल्ली: नई पेंशन प्रणाली (एनपीएस) एकीकृत पेंशन योजना (यूपीएस) के बीच 30 सितंबर तक चुनने की समय सीमा का विस्तार सरकारी कर्मचारियों को तय करने के लिए कुछ और समय दिया है। सरकार ने यह भी स्पष्ट किया है कि यूपीएस से परिपक्वता कॉर्पस और पेंशन को एनपी से एक ही कर उपचार मिलेगा।एनपीएस एक बाजार लिंक किया गया विकल्प है जहां प्राप्त पेंशन को व्यक्ति द्वारा किए गए योगदान द्वारा निर्धारित किया जाएगा। यह बाजार दक्षता और दीर्घकालिक पूंजी वृद्धि के लिए डिज़ाइन किया गया है, यह मानते हुए कि दशकों से उच्च इक्विटी आवंटन और कंपाउंडिंग एक पर्याप्त सेवानिवृत्ति कॉर्पस उत्पन्न करेगा। व्यक्ति बाजार के जोखिम के साथ -साथ दीर्घायु जोखिम दोनों को भी वहन करता है।यूपीएस एक हाइब्रिड मॉडल है। यह एनपी के परिभाषित योगदान मॉडल को बरकरार रखता है, लेकिन एक न्यूनतम पेंशन की गारंटी देता है जिसे मुद्रास्फीति के लिए अनुक्रमित किया जाएगा और आंशिक रूप से एक समर्पित पेंशन गारंटी फंड से रिटर्न द्वारा वित्त पोषित किया जाएगा।
एनपीएस बनाम यूपीएस: आपको इनमें से किस विकल्प के लिए जाना चाहिए?
उत्तर व्यक्ति की उम्र और जोखिम प्रोफ़ाइल पर निर्भर करता है।यदि आप 35 से नीचे हैं …
- 35 साल से कम समय के युवा कर्मचारियों को एनपी के साथ रहना चाहिए। युवा निवेशक लंबे निवेश क्षितिज और उच्च इक्विटी एक्सपोज़र (75%तक) का लाभ उठा सकते हैं। 25-30 वर्षों से अधिक इक्विटी के यौगिक प्रभाव से किसी भी आश्वस्त वापसी योजना की तुलना में एक बड़ा सेवानिवृत्ति कॉर्पस प्राप्त करने की संभावना है।
- हालांकि, किसी को बाजार में उतार -चढ़ाव के साथ सहज होने की आवश्यकता होती है और जब बाजार एक भालू के चरण से गुजरते हैं या लंबे समय तक चपटा रहते हैं तो चिड़चिड़ा नहीं होता है। लंबी अवधि में, ये उतार -चढ़ाव सुचारू हो जाते हैं।
यदि आप 35 से 50 वर्ष के बीच हैं …यह 35-50 वर्ष की आयु के मध्य-कैरियर कर्मचारियों के लिए एक टॉस है। उन्हें एनपीएस के साथ रहना चाहिए यदि उनके पास अधिक जोखिम की भूख है क्योंकि इक्विटी से जुड़े निवेशों से जादू कंपाउंडिंग उत्पन्न करने के लिए 15-20 साल भी लंबे समय तक पर्याप्त समय है। लेकिन स्थिर रिटर्न की तलाश करने वालों को यूपीएस का विकल्प चुनना चाहिए। यह भविष्य के बाजार की अस्थिरता के खिलाफ एक तकिया प्रदान करता है, खासकर अगर सेवानिवृत्ति 10-15 साल दूर है।यदि आप सेवानिवृत्ति के करीब हैं …50 वर्ष और उससे अधिक आयु के लोगों को निश्चित रूप से यूपीएस का विकल्प चुनना चाहिए। इस स्तर पर, कॉर्पस संचय खिड़की काफी संकीर्ण है। यूपीएस के तहत गारंटीकृत पेंशन प्रेडिक्टेबिलिटी लाती है, जो उच्च लेकिन अनिश्चित रिटर्न का पीछा करने से अधिक महत्वपूर्ण है। इस स्तर पर अस्थिरता एनपी के तहत सेवानिवृत्ति आय को गंभीर रूप से प्रभावित कर सकती है।बाजार का प्रदर्शन महत्वपूर्ण हैआने वाले वर्षों में एनपी और यूपीएस दोनों के बाजार से जुड़े घटक द्वारा उत्पन्न रिटर्न पर बहुत कुछ निर्भर करता है। युवा ग्राहकों के पास यहां एक बढ़त है क्योंकि वे उच्च जोखिम लेने और बेहतर रिटर्न के लिए एनपी में रहने का जोखिम उठा सकते हैं। दूसरी तरफ, अगर बाजार उम्मीदों पर खरा नहीं उतरते हैं तो उनके कॉर्पस बुरी तरह से सवार हो सकते हैं।हमने एनपीएस ट्रस्ट कैलकुलेटर का उपयोग यह जानने के लिए किया कि विभिन्न उम्र के लोगों के लिए चीजें कैसे काम करेंगी। गणना मानती है कि वेतन 2.5% प्रति वर्ष बढ़ेगा और महंगाई भत्ता प्रति वर्ष 6% बढ़ेगा, व्यक्ति 60 पर सेवानिवृत्त हो जाएगा और 80 वर्ष की आयु तक जीवित रहेगा। कुल कुल लाभ में सुपरनेशन पर 60% कॉर्पस वापस ले लिया गया और मौत तक प्राप्त मासिक पेंशन और महंगाई भत्ता शामिल है।युवा निवेशक एनपी में बेहतर तरीके से बंदएक 25 वर्षीय व्यक्ति जिसने अभी-अभी 25,000 रुपये के मूल वेतन के साथ काम करना शुरू कर दिया है, अगर वह एनपीएस में रहता है तो वह अधिक हासिल करने के लिए और अधिक हासिल करता है। यहां तक कि 10% की मिश्रित रिटर्न भी यूपीएस की पेशकश से अधिक प्राप्त करेगा। लेकिन अगर रिटर्न 8-9%तक गिर जाता है, तो यूपीएस बेहतर होगा।
| अपेक्षित रिटर्न | यूपीएस के तहत प्राप्त कुल लाभ | एनपी के तहत प्राप्त कुल लाभ |
| 8% | 6.48 करोड़ रुपये | 5.85 करोड़ रुपये |
| 9% | 6.98 करोड़ रुपये | 6.93 करोड़ रुपये |
| 10% | 7.61 करोड़ रुपये | 8.28 करोड़ रुपये |
| 12% | 9.35 करोड़ रुपये | 12.05 करोड़ रुपये |
मध्यम आयु वर्ग के निवेशकों के लिए मिश्रित बैगलेकिन 10% रिटर्न पर, दोनों विकल्प एक 35 वर्षीय व्यक्ति के लिए गर्दन से गर्दन हैं, जिसने 10 साल में रखा है, उसका मूल वेतन 35,000 रुपये है और सेवानिवृत्ति की बचत में 12 लाख रुपये जमा किया है। केवल अगर रिटर्न 10% से अधिक है, तो एनपी बेहतर काम करेंगे।
| अपेक्षित रिटर्न | यूपीएस के तहत प्राप्त कुल लाभ | एनपी के तहत प्राप्त कुल लाभ |
| 8% | 4.37 करोड़ रुपये | 3.67 करोड़ रुपये |
| 9% | 4.65 करोड़ रुपये | 4.25 करोड़ रुपये |
| 10% | 5.01 करोड़ रुपये | 4.95 करोड़ रुपये |
| 12% | 5.93 करोड़ रुपये | 6.79 करोड़ रुपये |
पुराने निवेशकों को यूपीएस के लिए जाना चाहिएएक 45 वर्षीय व्यक्ति जिसने 20 साल में रखा है, उसके पास 50,000 रुपये का मूल वेतन है और सेवानिवृत्ति की बचत में 30 लाख रुपये जमा किया है, जिससे यूपीएस बेहतर होगा। यहां तक कि एनपीएस से 12% रिटर्न भी यूपीएस की पेशकश नहीं करेगा। 8-10%पर, एनपी बर्बाद हो जाएगा।
| अपेक्षित रिटर्न | यूपीएस के तहत प्राप्त कुल लाभ | एनपी के तहत प्राप्त कुल लाभ |
| 8% | 2.90 करोड़ रुपये | 2.17 करोड़ रुपये |
| 10% | 3.16 करोड़ रुपये | 2.67 करोड़ रुपये |
| 12% | 3.49 करोड़ रुपये | 3.30 करोड़ रुपये |
